Рекомендация Р-Х/2025-КпР «Цифровая валюта»

ФОНД «НАЦИОНАЛЬНЫЙ НЕГОСУДАРСТВЕННЫЙ

РЕГУЛЯТОР  БУХГАЛТЕРСКОГО  УЧЕТА

«БУХГАЛТЕРСКИЙ МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЙ ЦЕНТР»

(ФОНД «НРБУ «БМЦ»)

на заседание Комитета по рекомендациям (КпР)
16 октября 2025

ПРОЕКТ

РЕКОМЕНДАЦИЯ Р-Х/2025-КпР

«ЦИФРОВАЯ ВАЛЮТА»

ОПИСАНИЕ ПРОБЛЕМЫ

В соответствии с Основными направлениями государственной политики в сфере бухгалтерского учета, финансовой отчетности и аудиторской деятельности до 2030 года, утвержденными распоряжением Правительства Российской Федерации от 22.11.2024 №3386р, принятие федеральных стандартов бухгалтерского учета будет сопровождаться разработкой методического обеспечения возникающих и (или) получающих распространение объектов бухгалтерского учета, в частности, цифровых валют. Первоначально регулирование бухгалтерского учета таких объектов целесообразно осуществлять путем издания рекомендаций (обобщения лучших практик), следуя которым экономические субъекты получают дополнительные конкурентные преимущества. Обязательные для исполнения стандарты бухгалтерского учета будут устанавливаться на основе анализа применения этих рекомендаций.

На сегодняшний день ни в ФСБУ, ни в МСФО нет конкретного Стандарта (или даже отдельного параграфа в каком-либо Стандарте), регулирующего порядок учета цифровых валют. Это порождает неопределенность в решении всего комплекса вопросов учета цифровых валют (классификации, признания, первоначальной и последующей оценки, раскрытия информации в отчетности).

Неопределенность усугубляется различной ролью цифровых валют в бизнесе компаний, которые:

• приобретают цифровую валюту для спекулятивной перепродажи;
• приобретают цифровую валюту как инвестицию;
• используют цифровую валюту как средство платежа за приобретаемые товары/услуги (себе или в качестве посредника);
• осуществляют майнинг цифровой валюты в качестве основного или дополнительного вида деятельности, в том числе путем участия в майнинг-пуле;
• получают цифровую валюту в качестве оплаты за свои продукцию, товары, работы, услуги либо в качестве пожертвований или грантов (НКО, стартапы);
• хранят цифровую валюту как резерв ввиду отсутствия определенности в текущем законодательстве о перспективах ее использования в качестве средства платежа;
• предоставляют услуги по обмену (биржи) или хранению (кастодиальные сервисы) цифровых валют.

Цифровые валюты сочетают в себе признаки:

• денежных средств, так как являются средствами обмена/платежа, в том числе для осуществления валютно-обменных операций; адрес-идентификатор цифровой валюты содержит информацию о приходно-расходных операциях, аналогичную регистрам движения денежных средств на банковских счетах или в кассе;
• финансового актива, так как могут приобретаться в спекулятивных целях, перепродаваться с целью получения дохода (как акции, облигации);
• запаса, так как требуют затрат на майнинг, а также являются предметом купли/продажи на биржах;
• нематериального актива в силу того, что не имеют физической формы, так как представляют собой набор данных распределенного реестра (записи в блокчейне), идентифицируются по приватным ключам.

Обладая этими признаками, цифровые валюты, тем не менее, не подходят полностью ни под одну из перечисленных категорий. Из-за своей гибридной природы и специфического уникального характера цифровую валюту невозможно однозначно отнести к какому-либо виду классических (регулируемых) активов и полностью применить совокупность положений стандарта, регулирующего учет какого-либо вида активов.

В настоящее время резидентам Российской Федерации не разрешается приём цифровой валюты в качестве встречного предоставления за товары, работы или услуги, за исключением получения цифровой валюты в результате выпуска цифровой валюты, лицом, организующим деятельность майнинг-пула, вознаграждения в цифровой валюте за подтверждение записей в информационной системе, в том числе в результате распределения цифровой валюты среди участников майнинг-пула. На отдельные периоды с 2025 г. по 2031 г. установлен запрет на осуществление майнинга цифровой валюты (в т.ч. участие в майнинг-пуле) в отдельных субъектах РФ и на отдельных территориях субъектов РФ.

Существующие ограничения обусловлены неопределенностями в подходах к нормативному регулированию обращения цифровой валюты. По мере снятия этих неопределенностей ограничения могут быть сняты.

В законодательство РФ о платежной системе внесены изменения, касающиеся применения разновидности цифровой валюты – цифрового рубля, одной из форм национальной валюты РФ, предстоящей к использованию наряду с наличными и безналичными деньгами. Эмитентом цифрового рубля является Банк России. Применение цифрового рубля в расчетах планируется с сентября 2026 года.

Кроме того, в РФ частными операторами, список которых определяется Банком России, с использованием технологии блокчейн выпускаются цифровые финансовые активы (ЦФА) – токенизированные версии эквивалента стоимости реальных активов (например, облигаций). Однако, цифровые финансовые активы не получили широкого распространения ввиду ограничений, установленных для их оборота, а также отсутствия ликвидности на рынке.

На практике компании, для бухгалтерского учета цифровых валют применяют подходы, аналогичные предусмотренным для учета:

• денежных средств и их эквивалентов;
• финансовых активов;
• запасов;
• нематериальных активов;

либо учитывают их как самостоятельный вид актива с уникальной учетной политикой.

Такая разноречивая практика ухудшает сравнимость финансовой отчетности разных организаций, вводит в заблуждение пользователей отчетности.

РЕШЕНИЕ

1. В настоящей Рекомендации понятие цифровой валюты употребляется в значении, предусмотренном законодательством Российской Федерации.

2. Настоящая Рекомендация применяется исключительно к операциям и активам, разрешенным применимым законодательством.

3. Цифровая валюта признаётся в качестве актива при одновременном соблюдении обоих следующих условий:

а) цифровая валюта может быть использована в качестве платёжного средства для приобретения других активов, оплаты работ, услуг, погашения обязательств или продана за деньги (обменена на денежные эквиваленты);

б) справедливая стоимость цифровой валюты может быть определена на основании исходных данных Уровня 1, как они определены МСФО (IFRS) 13 «Оценка справедливой стоимости».

4. Цифровая валюта оценивается как при признании, так и после признания на каждую отчетную дату по справедливой стоимости, определяемой в соответствии с МСФО (IFRS) 13 «Оценка справедливой стоимости».

5. Разница между справедливой стоимостью цифровой валюты и затратами на ее майнинг (в том числе на организацию майнинг-пула) или приобретение, а также последующие изменения ее справедливой стоимости относятся на прибыль (убыток).

6. Цифровая валюта представляется в бухгалтерском балансе с учётом существенности в качестве отдельной статьи активов (или двух отдельных статей в составе соответственно внеоборотных и оборотных активов).

7. Организация раскрывает в бухгалтерской отчетности:

• учетную политику в отношении цифровых валют;
• прибыли или убытки, признанные в соответствии с пунктом 5 настоящей Рекомендации, с указанием статьи (статей) отчёта о финансовых результатах, в которую они включены;
• ограничения на использование цифровых валют в качестве платёжного средства для приобретения других активов, оплаты работ, услуг и (или) продажи за деньги (обмена на денежные эквиваленты);
• информацию о рисках, связанных с владением цифровыми валютами;
• информацию о существенных событиях после отчетной даты, влияющих на стоимость и (или) ликвидность цифровых валют.

ОСНОВА ДЛЯ ВЫВОДОВ

В соответствии с частью 3 статьи 1 Федерального закона «О цифровых финансовых активах, цифровой валюте…» цифровой валютой признается совокупность электронных данных (цифрового кода или обозначения), содержащихся в информационной системе, которые предлагаются и (или) могут быть приняты в качестве средства платежа, не являющегося денежной единицей Российской Федерации, денежной единицей иностранного государства и (или) международной денежной или расчетной единицей, и (или) в качестве инвестиций и в отношении которых отсутствует лицо, обязанное перед каждым обладателем таких электронных данных, за исключением оператора и (или) узлов информационной системы, обязанных только обеспечивать соответствие порядка выпуска этих электронных данных и осуществления в их отношении действий по внесению (изменению) записей в такую информационную систему ее правилам.

В соответствии с частью 3.1 этой же статьи майнингом цифровой валюты признается деятельность по проведению математических вычислений путем эксплуатации технических и программно-аппаратных средств для внесения записей в информационную систему, использующую технологию, в том числе технологию распределенного реестра, имеющих целью выпуск цифровой валюты и (или) получение лицом, осуществляющим такую деятельность, вознаграждения в цифровой валюте за подтверждение записей в информационной системе.

В соответствии с частью 7 этой же статьи под распределенным реестром понимается совокупность баз данных, тождественность содержащейся информации в которых обеспечивается на основе установленных алгоритмов (алгоритма).

Статья 14 указанного Федерального закона регулирует оборот цифровой валюты, устанавливая ряд ограничений на этот оборот. В частности, часть 5 этой статьи запрещает резидентам Российской Федерации принимать цифровую валюту в качестве оплаты реализуемых ими товаров, продукции, работ, услуг.  Также часть 7 этой статьи запрещает распространять информацию о предложении или приеме цифровой валюты в качестве платежного средства, а часть 8 этой статьи запрещает предлагать цифровую валюту неограниченному кругу лиц, а также предлагать товары, работы, услуги в целях организации обращения цифровой валюты. Вместе с тем этот Федеральный закон не запрещает покупать и продавать цифровую валюту, осуществлять ее майнинг (при соблюдении определенных условий) и расплачиваться цифровой валютой за пределами Российской Федерации за товары работы, услуги нерезидентов. Эти возможности дают основания для признания цифровой валюты в качестве актива в бухгалтерском учете ее обладателя.

В июне 2019 Комитет по разъяснениям МСФО (IFRIC) рассматривал вопрос «Удержание криптовалют» как вопрос применения МСФО (IAS) 38 и МСФО (IAS) 2. Рассмотрение ограничилось исключительно проверкой на формальное соответствие криптовалюты имеющимся в текстах МСФО дефинициям. Вопросы по существу Комитетом не рассматривались. В частности, Комитет не рассматривал положения стандартов, в которых содержатся эти дефиниции, применимость этих положений в отношении криптовалют, уместность содержащихся в них критериев признания и моделей оценки в отношении криптовалют.

Комитет констатировал, что криптовалюта соответствует определению нематериального актива в том смысле, что она является «идентифицируемым немонетарным активом, не имеющим физической формы». При этом Комитет не рассматривал такой обязательный признак нематериальных активов, как способность быть использованным, который (несмотря на отсутствие прямых слов в самой дефиниции) вытекает в явном виде из других положений МСФО (IAS) 38. Без учета этого признака, в качестве нематериальных активов должны были бы учитываться такие активы, как например, выданные авансы, так как они тоже являются «идентифицируемым немонетарным активом, не имеющим физической формы». Также Комитет констатировал, что криптовалюта в ряде обстоятельств может соответствовать определению запасов и в этом случае исключается из сферы применения МСФО (IAS) 38.

При этом вопросы уместности применения положений МСФО (IAS) 38 (как и положений МСФО (IAS) 2) в отношении криптовалют Комитет в принципе не рассматривал. Включенная в итоговый документ Комитета фраза о том, что организация применяет МСФО (IAS) 38 к криптовалютам, если не применим МСФО (IAS) 2, основана исключительно на словах дефиниции и не сопровождается пояснениями, каким образом предполагается применить к криптовалютам модель амортизируемых затрат, требуемую МСФО (IAS) 38 для учета нематериальных активов. В материалах к Комитету никакие элементы этой модели учета даже не упоминаются при том, что большинство этих элементов к цифровым валютам заведомо не применимы.

В частности, отсутствие у цифровой валюты срока полезного использования обусловлено не невозможностью его определения, как в случае с некоторыми нематериальными активами, а принципиальной неприменимостью к цифровой валюте самого понятия «использование». Также к цифровым валютам заведомо неприменимо понятие «ценности использования», из-за чего цифровая валюта не может тестироваться на обесценение в порядке, предусмотренном для нематериальных активов.

Кроме того, к цифровой валюте заведомо неприменимы требования к определению справедливой стоимости нефинансовых активов (пунты 27 – 33 IFRS 13). Справедливая стоимость цифровой валюты может определяться только в порядке, предусмотренном для финансовых активов. Эти вопросы Комитетом также не рассматривались, так как в части финансовых активов предмет рассмотрения был тоже ограничен проверкой на формальное соответствие дефиниции. Каких-либо выводов о применимости/неприменимости к криптовалютам моделей учета, предусмотренных МСФО для финансовых активов, Комитет не делал.

Что касается денег, то ввиду отсутствия в МСФО определения денег Комитет толковал положение Руководства по применению из п.AG3 МСФО (IAS) 32. Из сформулированного Комитетом толкования этого положения следует, что по тому единственному признаку, который рассматривался, цифровая валюта не отличается от иностранной валюты, также как не отличается от валюты гиперинфляционной экономики. Однако Комитет не проводил сравнение свойств цифровой валюты со свойствами иностранной валюты и со свойствами валюты гиперинфляционной экономики. Поэтому в материалах к Комитету отсутствуют комментарии по поводу того, что если цифровую валюту не считать деньгами ввиду несоответствия рассмотренному признаку, то на том же основании нельзя считать деньгами иностранную валюту, равно как нельзя считать деньгами валюту гиперинфляцией экономики.

Других попыток обсуждения вопросов, связанных с криптовалютами, Комитет не предпринимал. Вопросы по существу в части уместных для цифровых валют подходов к признанию и оценке какими-либо методологическими органами МСФО не рассматривались.

Между тем, цифровые валюты обладают выраженными уникальными характеристиками, которые принципиально отличают их от всех классических стандартных регулируемых активов.

В отличие от денежных средств цифровые валюты не обеспечены гарантиями какого-либо государства, не являются предметом применения обычных для денег регулятивных инструментов со стороны государства и, как правило, многократно более волатильны.

В отличие от финансовых активов цифровые валюты не предоставляют их держателям договорных прав на получение денег, других финансовых активов, их обмен, на остаточную долю в чистых активах эмитента.

В отличие от нематериальных активов цифровые валюты исходя из самой их сущности не могут быть использованы организацией при производстве и (или) продаже ею продукции (товаров), при выполнении работ или оказании услуг, для предоставления за плату во временное пользование, для управленческих нужд либо для использования в деятельности некоммерческой организации, направленной на достижение целей, ради которых она создана. Это обязательный признак нематериального актива, установленный подпунктом «б» пункта 4 ФСБУ 14/2022 «Нематериальные активы», который также вытекает из совокупности положений МСФО (IAS) 38 (хотя не включен в дефиницию). Из-за несоответствия этому признаку к цифровым валютам заведомо не применима большинство элементов модели оценки, применяемой в отношении нематериальных активов (см. выше).

В отличие от запасов цифровые валюты не могут быть использованы для целей продажи в ходе обычной деятельности организации и не обладают сами по себе свойствами, которые обеспечивали бы возможность их продажи. Возможность получить экономические выгоды от продажи цифровой валюты путём её продажи обусловлена не её свойствами (как в случае с запасами), а исключительно её репутацией как платёжного средства.

Цифровая валюта может принести экономические выгоды её владельцу только двумя способами: она может быть использована по своему основному назначению в качестве платёжного средства либо она может быть продана. Соответственно, для признания цифровой валюты активом обязательным условием является наличие возможности у экономического субъекта получить экономические выгоды одним из этих двух способов. В конечном итоге оба этих способа сводятся к репутации цифровой валюты в качестве платёжного средства, поскольку даже если вести речь только о перспективах продажи цифровой валюты, у её конечных потенциальных покупателей должна быть возможность использовать её в качестве платёжного средства. В противном случае рассчитывать на покупку цифровой валюты кем бы то ни было нет оснований.

Репутация цифровой валюты не может быть подтверждена иначе, кроме как сделками на активном рынке, где цифровая валюта выступает средством платежа либо предметом купли-продажи. Помимо таких сделок никакие другие факты не годятся для того, чтобы служить свидетельствами способности цифровой валюты принести экономические выгоды её владельцу, поскольку она сама по себе не может быть использована в силу отсутствия у неё полезных свойств. В этой связи ещё одним обязательным условием для признания цифровой валюты активом является возможность определить её справедливую стоимость по ценовым котировкам (некорректируемым) активных рынков для идентичных активов, к которым у организации есть доступ на дату оценки, то есть, по исходным данным Уровня 1, как они определены МСФО (IFRS) 13 «Оценка справедливой стоимости».

Себестоимость цифровой валюты, то есть сумма фактических затрат на её создание (майнинг) или приобретение может быть интересной пользователем отчётности только с точки зрения финансовых результатов, но не представляет интереса с точки зрения текущей оценки цифровой валюты как актива, так как не имеет отношения к перспективам получения от цифровой валюты экономических выгод. Учитывая определимость справедливой стоимости цифровой валюты по исходным данным Уровня 1 как условия признания в качестве актива, справедливая стоимость цифровой валюты представляется единственной адекватной основой её оценки на отчётную дату, независимо от целей, для которых организация создавала или приобретала цифровую валюту и удерживает её.